La empresa de equipamientos de fitness conectado, Peloton, anunció que emitirá U$300 millones de dólares en bonos senior convertibles que vencerán en 2029. Estos bonos son una forma de deuda que se puede convertir en acciones de Peloton en el futuro. La emisión está dirigida a compradores institucionales calificados y supera la cantidad inicialmente anunciada de U$275 millones.

La venta de estos bonos se espera que se cierre el 24 de mayo de 2024, generando aproximadamente U$300 millones en ingresos antes de deducir los costos relacionados. Esta acción forma parte de un plan más amplio de refinanciación que incluye una nueva línea de crédito a cinco años por U$1,000 millones y una línea de crédito renovable a cinco años por U$100 millones.

Peloton planea usar el dinero recaudado para recomprar U$800 millones de sus bonos convertibles que vencen en 2026 y para refinanciar otros préstamos y líneas de crédito actuales. Los nuevos bonos tendrán un interés anual del 5.50% y serán convertibles en acciones de Peloton a un precio de U$4.58 por acción, lo que representa un aumento del 40% sobre el precio actual de la acción.

La conversión de los bonos a acciones solo podrá realizarse bajo ciertas condiciones y en periodos específicos antes de septiembre de 2029. Peloton puede optar por pagar en efectivo, en acciones o una combinación de ambos cuando los bonos sean convertidos.

Peloton Interactive, Inc. es una empresa de tecnología y medios que se especializa en equipos de ejercicio conectados y servicios de fitness en línea. Fundada en 2012 y con sede en Nueva York, Peloton combina hardware, software interactivo y contenido de fitness transmitido en vivo y bajo demanda.